由于选出的因子经常会集Z0uN在大类风格中,例如银行ozYX表现较好的因子大部分是Mz1B值类的因子,因子之间的mbkE线性较高,直接进行因子qU8J权会使得组合对于某一类xcFA子进行过度暴露iaNI
下面两图分别是滚动筛选48oM市场选股模型在电力及公7C0Y事业内的多头对全行业,8spN及多头对空头的表现NETr